Estado

La estatal Citizens Property Insurance Corp. podría enfrentar miles de millones de dólares en reclamos por daños a la propiedad a lo largo de la costa del Golfo de Florida, donde se espera que el huracán Idalia toque tierra el miércoles.

La exposición total de los ciudadanos supera con creces la de otras compañías aéreas con $72 mil millones por las pólizas vigentes que tiene en los ocho condados costeros que se prevé alcancen vientos superiores a 110 mph, según datos reportados por la Oficina de Regulación de Seguros de Florida.

Citizens tiene aproximadamente 190,700 pólizas que incluyen cobertura eólica en los condados de Pinellas, Pasco, Hernando, Citrus, Levy, Dixie, Taylor y Jefferson, seguido por Castle Key Indemnity Co. con 28,000 pólizas, lo que equivale aproximadamente a $9,95 mil millones en exposición, según FLOIR. datos. Sin embargo, se desconoce la exposición total de cada operador que tiene pólizas en el área, ya que muchas de las empresas más grandes del estado no reportan cierta información a los reguladores debido a exenciones de secretos comerciales.

Mientras tanto, el creciente tamaño de Citizens se ha convertido en una preocupación generalizada entre los analistas de la industria que dicen que Idalia podría tener consecuencias financieras nefastas para la llamada “aseguradora de último recurso” después de que el huracán Ian la agotara significativamente.

El superávit de los ciudadanos (el exceso de fondos que se utilizan para pagar reclamaciones) disminuyó en $1.9 mil millones a $4.9 mil millones después de la temporada de huracanes de 2022, según el informe anual de la aseguradora publicado en febrero que estima pérdidas netas probables, opciones de financiamiento y evaluaciones potenciales.

Citizens tiene alrededor de $6 mil millones en reembolsos a través del Fondo de Catástrofe de Huracanes de Florida y $5.8 mil millones de transferencia de riesgo privado disponibles. Aun así, tendrá que depender de evaluaciones y posiblemente de financiación posterior al evento para cumplir con las obligaciones de los asegurados en caso de un huracán en 2023, según el informe.

“La gente miraba esos miles de millones y decía: 'Oye, eso es mucho dinero, ¿qué tan malo podría ser?' Bueno, el huracán Ian atravesó el suroeste de Florida el año pasado y no azotó un área poblada, un área donde Citizens no tiene una gran concentración de mercado, y eso les costó $4 mil millones”, dijo Bruce Lucas, director ejecutivo de Slide Insurance, con sede en Tampa. durante una entrevista anterior con el Tampa Bay Business Journal.

Citizens está “a un huracán de categoría 1 de ser aniquilado”, según Lucas.

La posición vulnerable de los ciudadanos se debe principalmente al hecho de que cobran tarifas mucho más bajas que las del mercado privado, especialmente en las zonas costeras más riesgosas, según Mark Friedlander, director senior del Insurance Information Institute.

"Es una situación muy precaria para todos los consumidores de Florida porque la conclusión es que tendrán que pagar las reclamaciones de Citizens", dijo Friedlander.

Los reguladores estatales recientemente negaron la solicitud de la aseguradora de aumentar las tarifas en alrededor de un 13% durante una audiencia el 22 de agosto. Incluso si la Oficina de Regulación de Seguros de Florida aprobara el aumento, las pólizas de Citizen todavía estarían, en promedio, alrededor de un 44% por debajo de las tarifas del mercado privado.

El director ejecutivo de Citizens, Tom Cerio, destacó cómo las tarifas de Citizens no son actuarialmente sólidas para el riesgo presente en Florida durante la audiencia de la semana pasada, diciendo: "El riesgo de las evaluaciones a los asegurados del mercado privado se está exacerbando debido al increíble crecimiento de nuestras políticas".

Regístrese aquí para recibir los boletines diarios gratuitos de la mañana y la tarde del Business Journal para recibir las últimas noticias comerciales que impactan el sur de Florida. Para obtener más inteligencia empresarial, síganos en LinkedIn, Facebook, Twitter e Instagram.

Volumen de primas de S. Fla. 2022